Política de inversiones
=======================

Política de inversiones: [NOMBRE DE LA ORGANIZACIÓN]

Aprobada por la junta el: [FECHA]

Próxima revisión: [FECHA, AL MENOS UNA VEZ AL AÑO]

1. Fin y alcance

Esta política rige cómo [NOMBRE DE LA ORGANIZACIÓN] invierte los siguientes fondos:

| Fondo | Para qué es | Plazo | ¿Restricciones del donante? |
|---|---|---|---|
| [POR EJEMPLO: RESERVA OPERATIVA] | [FIN] | [CORTO / MEDIANO / LARGO] | [NINGUNA / DESCRIBIR] |
| [POR EJEMPLO: NOMBRE DEL FONDO PATRIMONIAL] | [FIN] | [CORTO / MEDIANO / LARGO] | [NINGUNA / DESCRIBIR, CON LA FECHA DEL ACUERDO DE DONACIÓN] |

Cuando un acuerdo de donación fija otras condiciones, rige el acuerdo para ese fondo.

2. Objetivos

Para cada fondo, los objetivos de la junta son:

- [FONDO]: [POR EJEMPLO: MANTENER EL DINERO DISPONIBLE Y ESTABLE / CONSERVAR EL PODER DE COMPRA CON EL TIEMPO / DAR UN MONTO ESTABLE PARA GASTAR CADA AÑO]

3. Riesgo

La junta acepta el siguiente nivel de riesgo para cada fondo, después de considerar los factores que exige la ley de [ESTADO]:

- [FONDO]: [DESCRIPCIÓN DEL RIESGO ACEPTABLE, SEGÚN LO DECIDIÓ LA JUNTA]

4. Inversiones permitidas y prohibidas

- Permitidas: [TIPOS DE INVERSIONES QUE APROBÓ LA JUNTA]
- Prohibidas: [TIPOS QUE LA JUNTA DESCARTÓ, INCLUIDOS LOS DESCARTADOS POR MOTIVOS DE MISIÓN O VALORES]
- Cualquier inversión que no esté en la lista necesita la aprobación de [LA JUNTA / EL COMITÉ DE FINANZAS].

5. Asignación y diversificación

| Fondo | Tipo de activo | Meta | Rango permitido |
|---|---|---|---|
| [FONDO] | [TIPO DE ACTIVO] | [PORCENTAJE] | [MÍNIMO] a [MÁXIMO] |

Si un fondo sale de su rango, [CARGO] lo reequilibrará dentro de [NÚMERO] días o informará a la junta.

Cualquier decisión de no diversificar un fondo se registrará con sus razones y se revisará al menos una vez al año.

6. Gastos de los fondos patrimoniales

Las asignaciones para gastar de los fondos patrimoniales las decidirá [LA JUNTA] cada año, considerando los factores que exige la ley de [ESTADO] y las condiciones de cada donación. La decisión y sus razones se anotarán en el acta. [INDIQUE CUALQUIER REGLA DE GASTO QUE HAYA ADOPTADO LA JUNTA, O "NINGUNA ADOPTADA"]

7. Funciones

| Quién | Responsabilidad |
|---|---|
| Junta | Aprueba esta política, los objetivos y cualquier cambio; recibe informes; aprueba los gastos de los fondos patrimoniales |
| [COMITÉ DE FINANZAS O DE INVERSIONES] | Supervisa las inversiones dentro de esta política; recomienda cambios; elige y revisa a los administradores externos |
| [TESORERO] | Informa a la junta; lleva los registros; firma transferencias dentro de los límites aprobados |
| Administrador o asesor externo, si lo hay | Invierte dentro de las condiciones escritas de la delegación; informa según lo acordado |

8. Delegación a administradores externos

Si la junta delega la administración de un fondo, hará lo siguiente:

1. elegir al administrador con cuidado, incluso revisando su independencia y cualquier conflicto de interés;
2. fijar por escrito el alcance y las condiciones, incluidos los honorarios, de acuerdo con los fines del fondo; y
3. revisar el desempeño del administrador y su cumplimiento de esas condiciones al menos [FRECUENCIA].

El administrador rinde cuentas a [COMITÉ O JUNTA] y debe informar [QUÉ Y CON QUÉ FRECUENCIA].

Proceso de selección: [CÓMO SE BUSCAN, COMPARAN Y APRUEBAN LOS CANDIDATOS]

9. Seguimiento e informes

- [CARGO] informará a la junta al menos [CADA TRIMESTRE / DOS VECES AL AÑO] sobre el valor de cada fondo, su rendimiento frente a sus objetivos, su asignación frente a sus rangos, los honorarios pagados y cualquier excepción.
- Los costos se revisarán para asegurar que sean razonables para los servicios recibidos.

10. Voto por poder

Los votos de las acciones que tienen los fondos [LOS EMITIRÁ EL ADMINISTRADOR SEGÚN ESTAS PAUTAS: (PAUTAS) / LOS DECIDIRÁ (COMITÉ)].

11. Conflictos de interés

Toda persona con una función según esta política sigue la [política de conflictos de interés](/resources/templates/conflict-of-interest-policy) de la organización y declara cualquier interés en un administrador, asesor o inversión.

12. Revisión

La junta revisará esta política al menos una vez al año, y cada vez que las finanzas o la situación de la organización cambien de forma importante. Los cambios entran en vigor cuando la junta los aprueba y se anotan en el acta.

| Fecha de revisión | Cambios | Aprobado por |
|---|---|---|
| [FECHA] | [CAMBIOS, O "NINGUNO"] | [NOMBRE] |